portfelni shakllantirish modellari

PPTX 26 sahifa 2,7 MB Bepul yuklash

26 sahifa

FaylHub.uz

Telegram orqali yuklab olish

Hajm 2,7 MB

Fayl turi PPTX

Sahifalar 26

Yangilangan Dek 2025

Sahifa ko'rinishi (5 sahifa)

Pastga aylantiring 👇

1 / 26

презентация powerpoint portfelni shakllantirish modellari 1. kapital aktivlarini baholash modeli (capm) 2. kapital aktivlarni baholash modeli asosida portfeldan kutilayotgan daromadni baholash 3. arbitraj baholash modeli (apt) 4. uch omilli fama-french modeli 1 zamonaviy portfel nazariyasini aqshlik iqtisodchi olim va nobel mukofoti laureati garri markowitz tomonidan 1950-yillarda ishlab chiqilgan. u portfelni optimallashtirish konseptsiyasi asosida zamonaviy portfel nazariyasining asosini tashkil etuvchi o‘rtacha-dispersiya tahlilini ishlab chiqdi. garri markowitz1 1952-yilda nashr etilgan tadqiqotida investorlarning portfelni shakllantirishda investitsiya portfelini diversifikatsiya qilish, risk va kutilayotgan daromad o‘rtasidagi o‘zaro bo‘g‘liklikni o‘rgangan. u fanga samarali portfel tushunchasini kiritdi. ushbu nazariya ikkita asosiy tushunchaga asoslanadi: 2. riskni ahohida, bir-biriga bog'liq bo'lmagan qimmatli qog'ozlar orqali portfelni diversifikatsiya qilish orqali kamaytirish mumkin. 1. har bir investorning maqsadi riskning har qanday darajasidan maksimal daromad olishdan iborat. model 1960-yillarda jek treynor (1961, 1962), uilyam sharp (1964), jon litner (1965a, b) va ian mossin (1966) tomonidan mustaqil ravishda ishlab chiqilgan. model garri markowitzning portfel …

2 / 26

bo'lsa, rentabellik shunchalik yuqori bo'lishi kerak. uilyam forsit sharp (1934 yil 16 iyunda tugʻilgan, boston, massachusets) — amerikalik iqtisodchi. 1990 yil nobel mukofoti laureati "moliyaviy iqtisodiyot nazariyasi bo'yicha ishi uchun". los-anjelesdagi kaliforniya universitetini tamomlagan va shu yerda doktorlik darajasini olgan (1961). vashington universiteti, kaliforniya universiteti va stenford universitetlarida dars bergan. sharp aktivlarni narxlash modelini yaratuvchilardan biri edi. u, shuningdek, sharpe koeffitsientini yaratdi, ya'ni investitsiya portfelining (aktivining) samaradorligi o'lchovi, bu o'rtacha risk mukofotining portfelning o'rtacha og'ishiga nisbati sifatida hisoblanadi uilyam sharp modeli aktivning kelajakdagi daromadiga nafaqat tizimli, ya'ni bozor risklari, balki bozorning umumiy kayfiyati ham ta'sir qiladi, deb taxmin qiladi. shu sababli sharpe passiv investitsiya strategiyasiga amal qildi - yangi ma'lumotlar tufayli investitsiya portfelini qayta ko'rib chiqmadi. sharp koeffitsienti – bu strategiyadan olingan daromad potentsial xavf bilan qanchalik bog'liqligini ko'rsatadigan parametr. bu erda, rp-belgilangan davr uchun daromad; rf-xavf-xatarsiz daromad; σp-portfel rentabelligining standart og'ishi. umuman olganda, sharpe koeffitsienti 1,0 dan yuqori bo'lsa, …

3 / 26

aridagi spekulyativ operatsiya turi bo'lib, bozorning turli sohalarida narxlar farqidan foydalanishga asoslangan. arbitraj baholash modeli (apt) apt modeli investor har safar imkoniyat paydo bo‘lganda xavfni oshirmasdan o‘z portfelining daromadliligini oshirishga intiladi, degan g‘oyaga asoslanadi. investorlar arbitraj tamoyilidan foydalanadilar, ya'ni bir xil qimmatli qog'ozlar yoki boshqa aktivlar uchun har xil narxlarni qo'llash orqali risksiz foyda olish imkoniyati paydo bo'lganda, ular o'z portfelining daromadliligini xavfni oshirmasdan oshirishga intiladi. arbitraj narxlari nazariyasi nima? arbitraj narxlari nazariyasi (apt) aktivning daromadliligi aktivning kutilayotgan daromadlari va aktivning riskiga ta'sir qiluvchi makroiqtisodiy omillarning chiziqli munosabati bilan prognoz qilinishi mumkinligini ta'kidlaydigan aktivlar narxini belgilash nazariyasidir. nazariya 1976 yilda amerikalik iqtisodchi stiven ross tomonidan yaratilgan apt ning asosiy afzalligi nimada? apt ning asosiy afzalligi shundaki, u investorlarga o'z tadqiqotlarini moslashtirish imkonini beradi, chunki u ko'proq ma'lumotlarni taqdim etadi va aktivlar xavfining bir nechta manbalarini taklif qilishi mumkin. y. fama va k. frenchning uch faktorli modeli fama va frenchning uch …

4 / 26

alarning ehtimoliy daromadini hisoblash uchun formuladir. u ushbu daromadni investitsiyalarni bozordagi umumiy tavakkalchilikka, jalb qilingan kompaniyalarning hajmiga va ularning bozorga bo'lgan qiymatlariga solishtirish asosida o'lchaydi. fama frantsuz modeli nima qiladi? fama frantsuz besh faktorli modelidan ilhom olib, biz besh omilga yo'naltirilgan ko'p omilli aktsiyalarni tanlash strategiyasini ishlab chiqishimiz mumkin: hajmi, qiymati, sifati, rentabelligi va investitsiya shakli. image10.gif image11.jpeg image12.png image13.png image14.jpeg image15.jpeg image16.png image17.png image18.jpeg image19.jpeg image20.png image1.jpeg image2.jpeg image3.jpg image5.jpg image7.jpeg image9.jpeg /docprops/thumbnail.jpeg

5 / 26

portfelni shakllantirish modellari - Page 5

Ko'proq o'qimoqchimisiz?

Barcha 26 sahifani Telegram orqali bepul yuklab oling.

To'liq faylni yuklab olish

"portfelni shakllantirish modellari" haqida

презентация powerpoint portfelni shakllantirish modellari 1. kapital aktivlarini baholash modeli (capm) 2. kapital aktivlarni baholash modeli asosida portfeldan kutilayotgan daromadni baholash 3. arbitraj baholash modeli (apt) 4. uch omilli fama-french modeli 1 zamonaviy portfel nazariyasini aqshlik iqtisodchi olim va nobel mukofoti laureati garri markowitz tomonidan 1950-yillarda ishlab chiqilgan. u portfelni optimallashtirish konseptsiyasi asosida zamonaviy portfel nazariyasining asosini tashkil etuvchi o‘rtacha-dispersiya tahlilini ishlab chiqdi. garri markowitz1 1952-yilda nashr etilgan tadqiqotida investorlarning portfelni shakllantirishda investitsiya portfelini diversifikatsiya qilish, risk va kutilayotgan daromad o‘rtasidagi o‘zaro bo‘g‘liklikni o‘rgangan. u fanga samarali portfel ...

Bu fayl PPTX formatida 26 sahifadan iborat (2,7 MB). "portfelni shakllantirish modellari"ni yuklab olish uchun chap tomondagi Telegram tugmasini bosing.

Teglar: portfelni shakllantirish modell… PPTX 26 sahifa Bepul yuklash Telegram